คำตอบโดยย่อ
Balance (ยอดคงเหลือ) คือเงินในบัญชีของคุณเมื่อไม่มีการเปิดออเดอร์ Equity (มูลค่าสุทธิ) คือยอดคงเหลือบวกกับกำไรหรือขาดทุนลอยตัว Margin (มาร์จิ้น) คือจำนวนเงินที่ถูกล็อกไว้เพื่อรักษาสถานะการเทรดให้เปิดอยู่ และ free margin (มาร์จิ้นอิสระ) คือเงินทุนส่วนที่เหลือที่สามารถใช้เปิดออเดอร์ใหม่หรือรองรับผลขาดทุนได้
วิดีโอนี้อธิบายความแตกต่างระหว่าง Balance, Equity, Margin และ Free Margin รวมถึงวิธีที่ค่าต่างๆ เหล่านี้ส่งผลต่อกันเพื่อกำหนดระดับมาร์จิ้น (Margin Level) และความเสี่ยงของคุณ
Balance คืออะไร
Balance คือจำนวนเงินในบัญชีเทรดของคุณหลังจากปิดออเดอร์ทั้งหมดแล้ว
ประเด็นสำคัญ:
- Balance ไม่รวม ออเดอร์ที่ยังเปิดอยู่
- Balance จะเปลี่ยนแปลงก็ต่อเมื่อมีการปิดออเดอร์เท่านั้น
- การฝากเงิน ถอนเงิน กำไร และขาดทุน ส่งผลต่อ Balance
หากคุณไม่มีสถานะที่เปิดอยู่ balance = equity
Equity คืออะไร
Equity แสดงมูลค่าแบบเรียลไทม์ของบัญชีคุณ
สูตรคำนวณ:
Equity = Balance + Floating Profit / Loss
ซึ่งหมายความว่า:
- Equity เปลี่ยนแปลงตามการเคลื่อนไหวของราคาในตลาด
- แม้ว่า Balance จะยังคงเท่าเดิม
- Equity เป็นค่าหลักที่ใช้ในการควบคุมมาร์จิ้น
การเรียกมาร์จิ้น (Margin Call) และการปิดสถานะอัตโนมัติ (Stop Out) จะพิจารณาจาก Equity ไม่ใช่ Balance
Margin คืออะไร
Margin คือส่วนหนึ่งของเงินทุนที่ถูกสำรองไว้เพื่อรักษาสถานะที่เปิดอยู่ให้ยังคงทำงานอยู่
ประเด็นสำคัญ:
- Margin ไม่ใช่ค่าธรรมเนียม
- เป็นการล็อกเงินไว้ชั่วคราว
- Margin ขึ้นอยู่กับขนาดออเดอร์และเลเวอเรจ
เลเวอเรจที่สูงขึ้นหมายถึงมาร์จิ้นที่ต้องใช้น้อยลง แต่มีความเสี่ยงสูงขึ้น
Free Margin คืออะไร
Free margin คือจำนวนเงินที่สามารถใช้เพื่อ:
- เปิดออเดอร์ใหม่
- รองรับผลขาดทุนลอยตัว
สูตรคำนวณ:
Free Margin = Equity − Margin
เมื่อ Free Margin เหลือศูนย์ คุณจะไม่สามารถเปิดออเดอร์ใหม่ได้อีก
Margin Level คืออะไร และเหตุใดจึงสำคัญ
Margin Level เป็นตัวชี้วัดความเสี่ยงที่สำคัญ
สูตรคำนวณ:
Margin Level = (Equity / Margin) × 100%
ค่านี้เป็นตัวกำหนด:
- ระดับการเรียกมาร์จิ้น (Margin Call)
- การเริ่มทำงานของ Stop Out
เมื่อ Equity ลดลงในขณะที่ Margin ยังคงเท่าเดิม Margin Level จะลดลง
Margin Call คืออะไร?
Margin call เกิดขึ้นเมื่อ Margin Level ลดลงต่ำกว่าระดับที่กำหนดไว้ล่วงหน้า
ซึ่งหมายความว่า:
- ผลขาดทุนกำลังลด Equity ของคุณ
- ความเสี่ยงกำลังเพิ่มขึ้น
- คุณอาจจำเป็นต้องเติมเงินหรือลดขนาดสถานะที่เปิดอยู่
Margin call เป็นเพียงการแจ้งเตือน ไม่ใช่การบังคับปิดสถานะ
Stop Out คืออะไร?
Stop out เกิดขึ้นเมื่อ Margin Level ลดลงถึงระดับต่ำสุดที่วิกฤต
ณ จุดนี้:
- แพลตฟอร์มจะปิดสถานะโดยอัตโนมัติ
- โดยเริ่มจากสถานะที่ขาดทุนมากที่สุด
- เพื่อป้องกันไม่ให้ขาดทุนเพิ่มขึ้น
Stop out ช่วยปกป้องทั้งเทรดเดอร์และโบรกเกอร์
เหตุใดเทรดเดอร์จึงถูกเรียกมาร์จิ้น (Margin Call) แม้ยังมี Balance เหลืออยู่
สิ่งนี้เกิดขึ้นเพราะ:
- การควบคุมมาร์จิ้นอ้างอิงจาก Equity ไม่ใช่ Balance
- ผลขาดทุนลอยตัวทำให้ Equity ลดลง
- Balance เพียงอย่างเดียวไม่ได้สะท้อนความเสี่ยงที่แท้จริง
นี่คือหนึ่งในความเข้าใจผิดที่พบบ่อยที่สุดสำหรับผู้เริ่มต้น
เหตุใดเรื่องนี้จึงสำคัญสำหรับเทรดเดอร์
การเข้าใจแนวคิดเหล่านี้ช่วยให้เทรดเดอร์:
- บริหารความเสี่ยงได้อย่างเหมาะสม
- หลีกเลี่ยงการถูกเรียกมาร์จิ้นแบบไม่ทันตั้งตัว
- เลือกเลเวอเรจที่เหมาะสม
- ควบคุมขนาดสถานะได้อย่างสมเหตุสมผล
ปัญหาที่เกี่ยวข้องกับมาร์จิ้นส่วนใหญ่เกิดจากความสับสนระหว่าง Balance กับ Equity
ขั้นตอนต่อไป
เมื่อเข้าใจกลไกของมาร์จิ้นแล้ว หัวข้อสำคัญถัดไปคือ:
เรื่องนี้เชื่อมโยงตรรกะของมาร์จิ้นเข้ากับการทำงานของการเปิดปิดออเดอร์และพฤติกรรมของราคา
กลับ กลับ
